5月10日综述（刘定洲）截止今日，国内五家主业物联网模组的上市公司——移远通信、广和通、日海智能、美格智能、有方科技，2022年年度报告全部出炉。
根据市场研究机构Counterpoint发布的全球蜂窝物联网模组和芯片的追踪研究报告，2022年全球蜂窝物联网模组出货量年同比增长14%，达到有史以来最高水平。不过，这一增速相比2021年的59%显著放缓。
五大厂商在2021年业绩全线高增，2022年的表现堪称冷热不均。领头羊移远通信一骑绝尘，营收跑赢行业平均增速，净利润增幅更是达到惊人的73.94%。日海智能和有方科技，营收则出现下降且陷于亏损。排行第二的广和通，净利润也同比下降了9.19%。
五大厂商2022年主要业绩数据如下：
业绩综述
移远通信指出，公司 5G模组、LTE模组、车载模组、智能模组等模组业务稳步增长，公司 ODM、天线、云平台、智慧城市等业务也在持续快速扩大，使得公司业绩持续增长。另一方面，公司不断加强供应链管理，提升运营管理效率。因此公司盈利能力得以增强。
同时，公司高度重视技术创新，并始终保持较高的研发投入，不断储备和推出符合市场需求的创新型产品，为公司的可持续发展注入新的动力。年报显示，移远通信2022年研发投入13.35亿元，占营收比重的9.38%。移远通信的研发人员4520人，占公司员工总数比重达到了夸张的76.18%。
广和通则表示，净利润下降源于行业竞争进一步加剧，同时公司产品出货结构发生变化，整体毛利率有一定下降。从年报可以看到，广和通2022年海外市场贡献了六成营收，同比增长了42%，但毛利率大幅下降了8.02个百分点。
日海智能是五大厂商中业务最多元的，除了物联网模组业务，还有通信设备和工程服务业务。其中物联网模组业务2022年营收14.33亿元，同比下降20.79%，毛利率也同比下降3.72个百分点。整个公司由于股票被实施风险警示，面临较大的经营压力。
美格智能2022年业绩表现可圈可点，公司以通信模组+解决方案的产品策略减少和避免同质化竞争，以智能化为核心的智能模组、算力模组已经成为公司极具特色的标签产品。年报显示，2022 年是公司转型物联网业务的第10年，物联网业务从2014年的0.34亿元增长到2022年的22.28 亿元，增长幅度达到64.10倍。
有方科技则与美格智能相反。该公司自上市以来已经连亏三年，扣非后三年亏损1.90亿元，且2023年第一季度依然陷入亏损。该公司表示，营收下降主要系国内电力行业和金融支付行业在标准切换、芯片平台切换等因素的综合影响下，对模块的需求减少。收入下降也导致了净亏损增大，且计提的减值损失增加。
市场地位
Counterpoint的报告在物联网模组行业具有较大的参考性。从最新报告可以看到，世界十大物联网模组厂商中，中国占据了六家。其中移远通信位居榜首，2022年份额高达38.5%，断层式领先；广和通以7.5%份额位居第二，日海智能以5.3%份额位居第三，美格智能和有方科技分别位居第五和第八位。
从报告可以看到五大厂商面临的一些行业竞争态势：
首先，移远通信作为长期以来的领头羊，面临国内众多追赶者的激烈竞争，国内市场保持稳定的同时，凭借强大的产品力在海外市场打开了新天地。移远通信2022年海外市场营收同比大增54.91%，营收76.98亿元反超国内市场收入，这使得其优势地位很难被撼动。
其次，近几年来争夺第二名的海外厂商Thales、Sierra Wireless，已经被其他中国厂商反超。2022年Telit 宣布收购Thales的蜂窝物联网业务，海外两家最大的物联网模组厂商从今年第一季度开始，作为一个新品牌运营。两家合并后份额仅次于移远通信，在海外市场将阻击中国物联网模组厂商的增长势头。
第三，中国移动在物联网模组市场异军突起，全球份额位居第四，由于其主要经营国内市场，国内市场真实排名高达第二。中国移动拥有全球最大的物联网连接规模，通过垂直整合获得了其它物联网模组厂商难以比拟的优势。Counterpoint认为，中国移动有潜力在2023年再进一步，成为全球三甲。
未来可期
从厂商来看，物联网模组市场竞争格局日趋复杂，有厂商合并重组，有厂商存掉队隐忧，有厂商跨界强势杀入。从五大厂商的年报可以看到，厂商们都绷紧了一根弦，常年保持着高额研发投入，一方面抓住无线通信技术从4G向5G迭代的商机，一方面也抓住行业市场数字化转型大势，推出行业定制的模组产品和解决方案。
从行业来看，这么做值得。尽管2022年增速放缓，但依然创下新高，且在未来几年看不到天花板。物联网模组应用领域非常广泛，遍布智能车联网、无线网关、智慧工厂、智能光伏、智慧城市、智能机器人、智慧农业等方方面面，物联网下游应用领域的旺盛需求推动物联网行业持续发展。
市场研究机构ABI Research最新发布的预测数据显示，2022年蜂窝物联网模组全球出货量为4.43亿片。预计到2027年，蜂窝物联网模组全球出货量将达到8.65亿片，5年接近翻一番。
基于物联网模组优势，五大厂商八仙过海各显神通。例如移远通信拓展ODM和云平台业务；广和通、美格智能发力定制化解决方案；日海智能也进军了ODM业务，有方科技向客户交付物联网终端产品。在市场层面，五大厂商纷纷进军海外市场，且整体表现不俗。从产品和市场来看，未来虽有一些“内卷”，厂商发展空间依然广阔。
免责声明：本网站内容主要来自原创、合作伙伴供稿和第三方自媒体作者投稿，凡在本网站出现的信息，均仅供参考。本网站将尽力确保所提供信息的准确性及可靠性，但不保证有关资料的准确性及可靠性，读者在使用前请进一步核实，并对任何自主决定的行为负责。本网站对有关资料所引致的错误、不确或遗漏，概不负任何法律责任。任何单位或个人认为本网站中的网页或链接内容可能涉嫌侵犯其知识产权或存在不实内容时，应及时向本网站提出书面权利通知或不实情况说明，并提供身份证明、权属证明及详细侵权或不实情况证明。本网站在收到上述法律文件后，将会依法尽快联系相关文章源头核实，沟通删除相关内容或断开相关链接。
