信而富的EMMA消费信贷棋局

4月5日（北京） 第一次接触信而富，是在几年前的美国Lendit峰会上，给人的第一印象可以用三个词 形容：踏实、务实、学院派。几年观察下来，这种印象不但没有改变，反而越来越深刻。从名字可以看出，这是一家对信用和财富有着深刻理解的公司，相信信用的 价值，其所做的一切，也都和信用与财富有关——从最开始的P2P普惠金融，到最近的EMMA人群消费信贷，无不如此。

自成立以来，信而富始终保持着相对稳健的经营态度。既不跟风，也不炒作，埋头苦干，一点一滴地积聚势能。在行业氛围普遍浮躁的今天，这种一步一个脚 印的经营态度难能可贵。不过，由于做事低调，过去几年，信而富在普通大众中的声量并不大，但在业界，他却是一家知名度和口碑都极高的公司。《 》去年 就曾刊发一篇文章推测，最有可能抢先赴美上市的P2P公司有三家，信而富名列其中，与宜信宜人贷、平安陆金所同列。

作为科技金融第一新媒体，《 》之所以给予信而富如此高的期许，是因为它与另外两家公司一样，有着极其深厚的金融背景，对于金融业务的专注力与拓展力明显高于同期其它公司，而且起步早，先发优势明显。

当前，宜人贷已经上市成功，开启了资本驱动时代；陆金所在种种内外因素促成下，也已开始多元化重组布局，只有信而富仍然按部就班地坚持一贯的策略： 专注产品创新，深耕金融普惠。俗语云，厚积而薄发，从企业长跑的角度看，信而富这种连续的发展状态极具竞争力。因此可以说，尽管信而富没有抢先上市，但其 在资本市场中受到的关注度，可能并不输给宜人贷。

落子EMMA消费信贷

事实上，在市场营销层面信而富也不是一家甘于人后的公司，近两年，无论是在业界同侪中的地位，还是在大众市场的品牌声量，都有了明显提高。这表明， 信而富已经完成第一阶段的基础准备工作，开始系统性地将金融科技方面的研究成果落地铺开。3月30日，信而富在京发布消费信贷战略，将目标人群锁定在5亿 被传统金融机构忽略的“EMMA（爱码族-成长中的新兴一族）”人群身上，落下一盘大棋局的第一个旗子。

不难预见，随着平台信贷数据的不断丰富，以及相关大数据挖掘体系的逐渐成熟，信而富的市场策略相比以前会变得越来越激进。不过，这种激进，并不是运营人员刻意为之，而是市场需求与用户期许共同推动的必然结果，就好比水到渠成、瓜熟蒂落。从市场开发与同业竞争的角度分析，信而富布下的局要想得势，这种激进是必由之路。

在接受《 》采访时，信而富创始人王征宇博士坦言，过去几年，能否把握住EMMA人群消费信贷这一巨大市场机会，信而富也没有百分之百的信心。 但随着自己独立研发的风控体系、产品体系、运营体系的不断优化，信而富抢先解决了平台获客成本高和借款人借贷成本大的问题。因此，信而富的信心大增，未来 几年，信而富将加速在这一市场的战略布局，争取把先发优势最大化。

王征宇博士还强调，相比美国，中国市场的消费信贷覆盖率还非常低，征信数据缺失是最根本的原因。尽管这是一个万亿级的巨大市场，但没有任何一家传统 金融机构和新兴互联网金融公司，能够在这里跑马圈地，就连路数最激进的P2P公司也不敢大规模切入，而平台获客成本和借款人借贷成本居高不下是最大的限制 因素。信而富抢先解决了成本问题，就相当于站在了风口，没有理由不加速抢占市场高地！

从一家名不见经传的小公司，慢慢发展成为行业领军企业，信而富正在用实际行动，证明金融与科技融合的巨大现实意义。更值得一提的是，从一开始信而富 要做的就不是解决客户的单次借贷需求，而是将“与客户建立终身信贷关系”作为自己的终极目标。放眼全球网络借贷服务业，还没有任何一家机构能够找到一种相 对稳定的多次性的客户关系，更不用说终身信贷系了！由此来看，信而富的格（ye）局（xin）不是一般的大！

作为一家说到做到，从不放空炮的公司，信而富既然敢公开说出自己的愿景，背后一定有支撑它成立的内在逻辑。从王征宇博士的发言中，我们就能窥探出一 些端倪。众所周知，中国之所以会出现5亿被传统金融机构忽略的EMMA人群，根本原因在于这部分人没有征信数据。要想在EMMA人群的消费信贷市场有所做 为，最重要也是最难解决的问题，就是如何获得足够多的有效征信数据。过去的事实已然证明，EMMA人群征信数据的规模化生成，难度不是一般的大，用“跨世 纪难题”来形容似乎都不为过。但信而富要做的正是挑战曾经的不可能。

跨界合作共掘数据价值

在EMMA人群的消费信贷数据获取方面，信而富给出的答案是：自营+合作。自营很好理解，就是通过自身平台的运营沉淀数据。合作则是通过商业结盟， 从合作伙伴平台获得数据。自营是任何一家平台都会做的事，但仅靠自营，短时间内数据规模很难起来。所以，合作是快速构建数据规模壁垒的最佳途径。因此，信 而富消费信贷的核心战略也定为：与尽可能多的机构合作，无论大小。

然而，信息时代，数据关乎一家公司的生死，没有人愿意拿出来共享。这也是为什么过去十年以来，中国出现众多信息孤岛的根本原因。信而富的合作策略要 想成功落地，首当其冲的问题就是：如何让伙伴心甘情愿地共享数据。作为一家成长型新兴互联网金融机构，信而富向合作伙伴要数据的难度无疑是巨大的，尤其是 面对一些已经小有规模的知名企业，互联网巨头就更不用说了。

不过，信而富规划了一套行之有效的商业合作体系架构，在这个架构下所有参与者都能各得其所，双赢、甚至多赢。从信而富官方公布的公开信息来看，截至笔者发稿，已有数家合作伙伴愿意与之合作数据。其中甚至包括百度、腾讯这样的互联网巨头。众所周知，互联网时代，用户数据最多的平台莫过于各种互联网公司，包括搜索引擎平台、社交网络平台、电商购物平台、游戏娱乐平台等。能够争取到互联网公司的数据支持，对于信而富来说，无异于在行业发展的初期，就拿到了决胜未来的杀手锏。

我们知道，互联网公司比传统企业更加重视数据保护，非必须决不可能拿出来共享。信而富既然能够与他们合作，背后一定有它成立的商业逻辑。通过研究不难发现，信而富的运作模式非常容易理解。他是完全从商业共赢的角度，思考与解决伙伴共享数据动力问题。

王征宇博士在接受《 》采访时透露，信而富之所以能与互联网公司合作，核心要点主要有三：

创始人李海刚（左）和 信而富创始人王征宇博士（右）

第一、帮助数据合作伙伴，增加数据价值。信而富愿意向数据伙伴开放自己的金融数据生成、管理与经营能力。帮助数据伙伴在原有数据基础上，构建成体系 的金融数据，如征信数据、风控数据等。在无数据不金融的当下，越来越多的数据拥有者希望增加自身数据的金融属性，进而挖掘更大的商业价值。双方访求的完美 契合，让数据共享合作的达成，变成了一件非常顺理成章的事。

第二、帮助数据合作伙伴，增加客户价值。除了向数据伙伴开放技术能力，信而富还可以帮助数据伙伴的客户，更加方便地享受到金融服务。也就是说，无论 数据伙伴的基础业务是什么，只要选择与信而富合作，他们的客户就可以瞬间享受到金融服务。统计数据显示，非金融平台上的用户对金融服务的需求正在快速增 加，这也是为什么越来越多的互联网公司涉足互联网金融的根本原因。能够帮助数据伙伴增加客户价值，让信而富与数据伙伴之间的合作，有了强大的共赢基础。

第三、帮助数据合作伙伴，增加自己的业务量。信而富消费信贷的本质，就是帮助用户获得小额贷款，增加用户的购买能力。数据伙伴与信而富共享数据以 后，通过信而富的技术可以瞬间评估出用户的信用额度，帮助用户获得相应借款，也就是间接增加了数据伙伴平台用户的购买能力。这样一来，用户原来无力购买的 物品，现在可以购买了，在透支消费盛行的当下，这种合作，无疑会大大促进消费。与信而富合作，能够增加自己的业务量，何乐而不为？

不得不说，信而富布下的棋局非常巧妙，但并不复杂。相信很多其它平台也能想到。但理念与实现之间，往往会有一个筋斗云的距离。现实的情况是，理念想到的很多，最终做到的却很少。而信而富的优势，恰恰就在于超强的执行力。

为了保证以上三点的顺利落地，信而富拿出台数十项配套策略。另外，为了强化合作优势，信而富还拿出最优质的研发资源，着重打造了两把业界领先的技术 利器：预测筛选技术和自动决策技术。通过这两项技术，信而富能够做到持续向数据伙伴输出高成长性价值。这一点至关重要，有了它，合作共赢才不是一句空话。

随着信而富技术实力和商业模型的不断完善，其面向未来的战略蓝图日渐清晰。一个以金融为核心，以技术为驱动力的互联网金融新巨轮即将扬帆远航。尽管当前信而富的总体规模离理想状态还有很大差距，但500万笔的累积放款数量也早已是业界翘楚。不难预见，未来几年，信而富将以更坚守的步伐和更快的速向未来的愿景挺进。

最后，我想说的是，EMMA人群消费信贷市场的掘金者，远不只信而富一家。在所有玩家中，既有老牌金融科技巨头，也有新兴互联网企业，在这样一个刚 刚起步，并且变数重重的新市场中，最终鹿死谁手远未可知。信而富要想在激烈的竞争环境中持续引领，必须做到不忘初心，坚持创新。（完）

生成海报

免责声明：本网站内容主要来自原创、合作伙伴供稿和第三方自媒体作者投稿，凡在本网站出现的信息，均仅供参考。本网站将尽力确保所提供信息的准确性及可靠性，但不保证有关资料的准确性及可靠性，读者在使用前请进一步核实，并对任何自主决定的行为负责。本网站对有关资料所引致的错误、不确或遗漏，概不负任何法律责任。任何单位或个人认为本网站中的网页或链接内容可能涉嫌侵犯其知识产权或存在不实内容时，应及时向本网站提出书面权利通知或不实情况说明，并提供身份证明、权属证明及详细侵权或不实情况证明。本网站在收到上述法律文件后，将会依法尽快联系相关文章源头核实，沟通删除相关内容或断开相关链接。